首先，私募基金倉位限制較小，可以(yǐ)自由控制倉位進出(chū)。開放式股票型基金對倉位有明确的(de)規定，投資比例必須根據基金合同的(de)約定執行，股票持倉比率一(yī / yì ／yí)般情況不(bù)能低于(yú)60%，因此即使市場轉入熊市，股票型基金也(yě)依舊要(yào / yāo)保持一(yī / yì ／yí)定的(de)倉位。而(ér)私募基金則沒有倉位限制，可以(yǐ)随時(shí)進出(chū)，能夠更爲(wéi / wèi)及時(shí)地(dì / de)控制風險。
其次，私募基金倉位較輕。與公募基金動辄幾十億、上(shàng)百億元的(de)規模相比，目前陽光私募中大(dà)部分産品的(de)規模都在(zài)10億元甚至5億元以(yǐ)下，在(zài)操作上(shàng)更爲(wéi / wèi)靈活。當反彈行情來(lái)臨時(shí)，私募基金往往能夠更爲(wéi / wèi)及時(shí)地(dì / de)把握機會。
此外，私募基金的(de)投資标的(de)廣闊，能夠有效分散風險。依據我國(guó)相關法律規定，公募基金隻能投資股票、債券、貨币市場工具三類投資産品，因此難以(yǐ)規避單一(yī / yì ／yí)市場波動所帶來(lái)的(de)風險。而(ér)私募基金則在(zài)公募基金的(de)基礎上(shàng)增加了(le／liǎo)期貨、基金等投資标的(de)，豐富的(de)産品标的(de)增強了(le／liǎo)産品收益的(de)穩定性。在(zài)二級市場行情黯淡的(de)時(shí)候，一(yī / yì ／yí)些私募基金會将資金轉投一(yī / yì ／yí)級市場、海外市場或其他(tā)領域，等機會來(lái)臨時(shí)再回歸A股市場。