随着風險意識的(de)提高，信托公司越來(lái)越注重風險管理工作，但是(shì)要(yào / yāo)使風險得到(dào)完全避免是(shì)不(bù)現實的(de)。從信托資金最終能否從信托項目中回收來(lái)看，可以(yǐ)把風險分爲(wéi / wèi)兩類：一(yī / yì ／yí)種是(shì)“終極風險”，即信托項目徹底失敗，擔保措施無效，無法按照信托合同的(de)約定足額收回信托資金；另一(yī / yì ／yí)種情況是(shì)信托項目本身沒有失敗，但是(shì)因爲(wéi / wèi)種種未曾預計到(dào)的(de)原因，使信托資金的(de)歸還不(bù)得不(bù)“滞後”，或者風險控制措施中的(de)抵/質押物變現、信用保證的(de)實施需要(yào / yāo)一(yī / yì ／yí)定的(de)時(shí)間，信托項目出(chū)現“流動性”風險。
　　在(zài)後一(yī / yì ／yí)種情況下，建立一(yī / yì ／yí)定的(de)緩沖機制，使這(zhè)種風險得以(yǐ)轉移或釋放，減輕對投資者的(de)影響，将有利于(yú)金融市場的(de)穩定和(hé / huò)保持信托公司的(de)良好形象。
　　一(yī / yì ／yí)、在(zài)産品設計中引入優先劣後結構。這(zhè)種風險緩沖機制主要(yào / yāo)是(shì)通過信托産品的(de)投資者所享有的(de)權益不(bù)同來(lái)實現的(de)。這(zhè)類信托産品設定一(yī / yì ／yí)部分投資份額爲(wéi / wèi)優先受益權，另一(yī / yì ／yí)部分投資份額爲(wéi / wèi)劣後受益權，由投資者在(zài)投資時(shí)自由選擇。優先受益權将得到(dào)優先償付信托利益，但一(yī / yì ／yí)般隻能獲得項目的(de)預期收益；劣後受益權必須在(zài)優先受益權全部得到(dào)償付後才能獲得分配信托利益，但除了(le／liǎo)獲得預期收益，還有可能獲得項目的(de)超額收益。在(zài)項目出(chū)現風險時(shí)，将首先償還優先受益權的(de)信托利益，而(ér)劣後受益權的(de)信托利益有可能受到(dào)一(yī / yì ／yí)定的(de)影響。如果信托項目的(de)資金不(bù)能足額收回，這(zhè)一(yī / yì ／yí)風險緩沖機制就(jiù)會發生作用，劣後受益權的(de)投資者作爲(wéi / wèi)風險偏好者，将更多地(dì / de)承擔項目的(de)風險，從而(ér)爲(wéi / wèi)優先受益權的(de)投資者提供了(le／liǎo)一(yī / yì ／yí)定的(de)風險緩沖。
　　二、在(zài)産品設計中引入彈性期限結構。目前，信托産品的(de)期限設計基本上(shàng)是(shì)“剛性”的(de)，在(zài)這(zhè)種設計思路下，信托産品到(dào)期後，信托公司回旋的(de)餘地(dì / de)非常小，一(yī / yì ／yí)旦出(chū)現了(le／liǎo)信托資金不(bù)能按期收回，就(jiù)會因無法兌付而(ér)立即表現爲(wéi / wèi)違約。實際上(shàng)，信托産品可以(yǐ)在(zài)期限和(hé / huò)收益的(de)設計上(shàng)引入“彈性”機制，進行靈活的(de)設計，即信托公司可根據項目進度提前或延遲結束信托計劃。這(zhè)種延遲期，也(yě)可以(yǐ)看作是(shì)一(yī / yì ／yí)種風險緩沖的(de)安排，可爲(wéi / wèi)企業多方籌集資金或者信托公司處理變現抵押物提供時(shí)間。
　　三、信托公司内部調劑。《信托法》第二十八條中規定，“受托人(rén)不(bù)得将其固有财産與信托财産進行交易或者将不(bù)同委托人(rén)的(de)信托财産進行相互交易,但信托文件另有規定或者經委托人(rén)或者受益人(rén)同意,并以(yǐ)公平的(de)市場價格進行交易的(de)除外。”信托公司可以(yǐ)通過在(zài)信托合同中設定條款，獲得授權運用其固有财産或其他(tā)信托财産與本信托财産進行交換，從而(ér)将信托财産的(de)流動性風險轉移給信托公司的(de)固有财産，或者由期限更長的(de)信托财産來(lái)承擔，從而(ér)規避該信托産品可能出(chū)現的(de)流動性風險。
　　四、設立信托調節基金。目前，由于(yú)地(dì / de)域的(de)原因，信托公司之(zhī)間的(de)橫向聯系并不(bù)緊密，當在(zài)某個(gè)信托公司出(chū)現風險時(shí)，往往得不(bù)到(dào)其他(tā)信托公司的(de)幫助。這(zhè)一(yī / yì ／yí)現狀的(de)最終結果是(shì)，單個(gè)信托公司的(de)風險因不(bù)能夠及時(shí)化解，在(zài)社會上(shàng)産生不(bù)良的(de)影響，從而(ér)危及整個(gè)信托行業，使信托業的(de)信用受到(dào)懷疑。
　　鑒于(yú)此，可在(zài)行業内發起設立一(yī / yì ／yí)個(gè)信托調節基金，當某一(yī / yì ／yí)信托公司的(de)信托項目出(chū)現流動性風險時(shí)，從該基金獲得資金受讓投資者手中的(de)信托受益權，将風險承擔下來(lái)，爾後再通過對風險的(de)處理，收回資金來(lái)歸還借用資金。當然，這(zhè)一(yī / yì ／yí)風險緩沖機制的(de)建立和(hé / huò)運行需要(yào / yāo)得到(dào)監管層的(de)認可和(hé / huò)政策的(de)支持。
　　五、與其他(tā)金融機構合作化解風險。信托公司可與保險公司建立合作關系，借助保險進行風險的(de)防範，保障信托産品能夠及時(shí)兌付。這(zhè)樣，一(yī / yì ／yí)是(shì)可以(yǐ)增加投資者的(de)購買信心；二是(shì)信托公司可以(yǐ)借助保險公司的(de)信譽，擴大(dà)影響。盡管可能增加信托公司的(de)管理成本，但這(zhè)一(yī / yì ／yí)舉措将有利于(yú)信托公司進行有效的(de)風險防範和(hé / huò)化解，開辟風險防範化解的(de)新機制。
　　同時(shí)，在(zài)信托項目由于(yú)某些原因無法及時(shí)歸集資金時(shí)，信托公司可與商業銀行接洽，通過提供信用保證等方式，幫助企業獲得銀行貸款，用于(yú)支付信托貸款，從而(ér)保證信托資金的(de)兌付。
　　六、開放信托産品的(de)公募。在(zài)條件成熟時(shí)，應逐步開放信托産品的(de)公募，并提供相應的(de)流通安排。公募的(de)金融産品，通常都具有充分的(de)信息披露、完善的(de)流通渠道(dào)和(hé / huò)有效的(de)市場定價機制。在(zài)這(zhè)些市場要(yào / yāo)素的(de)共同作用之(zhī)下，産品的(de)一(yī / yì ／yí)切信息都可以(yǐ)通過價格的(de)市場波動而(ér)得到(dào)反映。各種潛在(zài)或現實的(de)風險因素，也(yě)都在(zài)價格波動與轉讓過程中得到(dào)很大(dà)程度的(de)分散與釋放，使風險最終積聚于(yú)風險偏好者手中。