改革開放近40年來(lái)，随着中國(guó)社會經濟的(de)不(bù)斷發展，湧現出(chū)了(le／liǎo)一(yī / yì ／yí)代代優秀的(de)企業家等社會精英人(rén)士，他(tā)們在(zài)積累了(le／liǎo)大(dà)量社會财富的(de)同時(shí)，也(yě)在(zài)不(bù)斷思考：如何進行财富管理實現财富傳承？如何利用金融工具的(de)杠杆作用，放大(dà)當前的(de)資産規模？目前看來(lái)，保險金家族信托恰恰能滿足這(zhè)部分高淨值客戶的(de)需求！作爲(wéi / wèi)“保險+信托”的(de)組合，其不(bù)僅能充分發揮家族信托資産配置、财富傳承、風險隔離的(de)功效，同時(shí)可以(yǐ)利用保險的(de)高杠杆賠付與穩健收益，以(yǐ)較低的(de)門檻進入，放大(dà)原有的(de)資金規模，鎖定足額的(de)财富傳承額度，進一(yī / yì ／yí)步發揮家族信托的(de)傳承優勢。
        保險金家族信托究竟是(shì)什麽？據筆者了(le／liǎo)解，保險金家族信托是(shì)以(yǐ)保險金請求權作爲(wéi / wèi)信托财産，當被保險人(rén)身故發生理賠或滿期保險金給付時(shí)，保險公司将保險金交付受托人(rén)(即信托機構)，後者依信托合同的(de)約定管理、運用，并将信托财産分配給信托受益人(rén)。保險金家族信托的(de)充分運行得益于(yú)保險金能夠進入信托架構中，那麽，保險金是(shì)如何進入信托架構中的(de)？又爲(wéi / wèi)什麽能進入呢？目前市場上(shàng)大(dà)緻有3種運營模式，可以(yǐ)簡稱爲(wéi / wèi)保險金家族信托的(de)1.0、2.0、3.0，接下來(lái)，我們爲(wéi / wèi)您一(yī / yì ／yí)一(yī / yì ／yí)解密。
        保險金家族信托1.0：是(shì)指保險與家族信托均成立後，投保人(rén)（即信托委托人(rén)）将受益人(rén)變更爲(wéi / wèi)信托公司。根據《保險法》第三十九條的(de)規定，人(rén)身保險的(de)受益人(rén)由被保險人(rén)或者投保人(rén)指定。投保人(rén)指定受益人(rén)時(shí)須經被保險人(rén)同意。第四十一(yī / yì ／yí)條規定，被保險人(rén)或者投保人(rén)可以(yǐ)變更受益人(rén)并書面通知保險人(rén)。投保人(rén)變更受益人(rén)時(shí)須經被保險人(rén)同意。因此，隻要(yào / yāo)被保險人(rén)同意，投保人(rén)就(jiù)可将受益人(rén)變更爲(wéi / wèi)信托公司，保險金進入家族信托後，即可按照信托合同約定進行管理、分配。
        保險金家族信托2.0：是(shì)指保險與家族信托均成立後，投保人(rén)、受益人(rén)均變更爲(wéi / wèi)信托公司，由信托公司利用信托财産繼續繳納保費。可是(shì)根據《保險法》第十二條的(de)規定，人(rén)身保險的(de)投保人(rén)在(zài)保險合同訂立時(shí)，對被保險人(rén)應當具有保險利益。那麽将投保人(rén)變更爲(wéi / wèi)信托公司，信托公司與被保險人(rén)有可保利益嗎？有人(rén)認爲(wéi / wèi)可以(yǐ)從穿透原則分析，家族信托是(shì)依據信托委托人(rén)的(de)意願來(lái)運行，那麽隻要(yào / yāo)信托委托人(rén)與被保險人(rén)有可保利益，就(jiù)應認定信托公司與被保險人(rén)有可保利益。此說(shuō)法的(de)合理性暫且不(bù)談，其實《保險法》已經給了(le／liǎo)我們一(yī / yì ／yí)個(gè)答案：一(yī / yì ／yí)是(shì)法律規定可保利益隻要(yào / yāo)在(zài)保險合同訂立時(shí)存在(zài)即可；二是(shì)根據《保險法》第三十一(yī / yì ／yí)條規定，被保險人(rén)同意投保人(rén)爲(wéi / wèi)其訂立合同的(de)，視爲(wéi / wèi)投保人(rén)對被保險人(rén)具有保險利益。由此，隻要(yào / yāo)被保險人(rén)同意，可保利益的(de)疑惑便不(bù)複存在(zài)。
        保險金家族信托3.0：是(shì)指家族信托成立後，由信托公司利用信托财産購買保險，訂立保險合同，由此保險合同的(de)投保人(rén)、受益人(rén)就(jiù)視爲(wéi / wèi)信托公司。其可操作性在(zài)上(shàng)文保險金家族信托2.0中已分析，在(zài)此不(bù)再贅述。
        此時(shí)大(dà)家一(yī / yì ／yí)定會有疑問，既然保險金家族信托1.0已經可以(yǐ)将保險與信托結合，那爲(wéi / wèi)什麽還要(yào / yāo)衍生出(chū)2.0與3.0呢？這(zhè)是(shì)因爲(wéi / wèi)相較于(yú)保險金家族信托1.0來(lái)說(shuō)，2.0與3.0可以(yǐ)提前計劃好穩固的(de)保費來(lái)源，避免投保人(rén)身故後，保單被作爲(wéi / wèi)遺産分割的(de)風險；同時(shí)可以(yǐ)豐富信托資産的(de)組合，利用保險杠杆效應傳承資産，滿足高淨值客戶資産保全與傳承的(de)需求。
        除了(le／liǎo)降低家族信托的(de)門檻，上(shàng)文還談到(dào)，保險金家族信托可以(yǐ)利用家族信托在(zài)财富傳承上(shàng)的(de)優勢，那麽這(zhè)一(yī / yì ／yí)點是(shì)如何體現的(de)呢？一(yī / yì ／yí)是(shì)信托公司可以(yǐ)進行專業的(de)财産傳承管理，達到(dào)财産的(de)保值增值；二是(shì)保單的(de)條款相對公開、透明、标準，往往難以(yǐ)滿足高淨值群體對财富傳承的(de)私密性與定制化要(yào / yāo)求；三是(shì)實現财富傳承對象的(de)多元化，目前保險尚不(bù)能将未出(chū)生的(de)人(rén)列入保單受益人(rén)，而(ér)在(zài)受益人(rén)設置上(shàng)，家族信托可以(yǐ)将未出(chū)生的(de)人(rén)乃至三代、四代直系親屬都列入其中。